2020年中国柴油产量再次缩减，行业发展进入瓶颈期[图]

    一、供需现状

    柴油是轻质石油产品，复杂烃类(碳原子数约10～22)混合物。为柴油机燃料。主要由原油蒸馏、催化裂化、热裂化、加氢裂化、石油焦化等过程生产的柴油馏分调配而成；也可由页岩油加工和煤液化制取。分为轻柴油（沸点范围约180～370℃）和重柴油（沸点范围约350～410℃）两大类。广泛用于大型车辆、铁路机车、船舰。

    随着中国炼化行业的快速发展，中国炼油加工能力不断提升，成品油的产量随之增加，2020年中国原油加工量产量达到6.74亿吨，较2019年增加了0.22亿吨。

2012-2020年中国原油加工量产量

资料来源：国家统计局、智研咨询整理

    中国柴油的产量在2016年首次出现负增长，2017年因国内基建建设有所回暖，增速重回正向，但传统高耗油行业需求回落，交通运输业的柴油需求增长动力不足，2018年后产量再次大幅缩减，2020年中国柴油产量为1.59亿吨，较2019年减少了0.07亿吨。

2010-2020年中国柴油产量

资料来源：国家统计局、智研咨询整理

    中石化是中国最大的柴油生产企业之一，2019年中国石化柴油产量为66.06百万吨；2020年中国石化柴油产量为63.21百万吨，占全国柴油总产量的39.7%。

2013-2020年中国石化柴油产量及占比

资料来源：公司年报、智研咨询整理

    柴油需求量的快速减少，表明中国市场对柴油的需求已进入一个瓶颈期。当前，中国产业结构逐步从工业主导转向服务业引领，从劳动密集型、资源加工型、重化工型为主转向资金、技术、知识密集型，城镇化和基础设施建设也从高速增长期过渡到稳定发展期，制造业、采掘业、建筑业等传统行业柴油消费显著回落，交通运输业成为柴油消费最主要的拉动力量，但受近年来国家调整运输结构以及新能源替代影响，交通运输业对柴油需求的拉动效果有限，一段时期内柴油市场难有新的需求增长点，中国柴油市场需求低迷态势将会保持较长时间。
2019年中国柴油表观需求量为1.46亿吨，2020年中国柴油表观需求量为1.4亿吨，同比下降3.9%。

2014-2020年中国柴油表观需求量

资料来源：智研咨询整理

    二、价格走势

    自2020年4月开始，中国柴油批发价格呈下降态势，11月开始逐渐回升；截止2020年12月31日，中国柴油批发价格为5528元/吨。

2015-2020年中国柴油批发价格

资料来源：发改委、智研咨询整理

    三、进出口情况

    柴油的出口情况随着国内成品油过剩形势加剧而呈现大幅增长。自2016年开始，中国柴油产品过剩情况越来越严重，市场压力不断加大。为缓解国内市场压力，国家不断出台政策鼓励柴油出口。

    2020年中国柴油出口数量为1976.46万吨，较2019年减少了162.55万吨；2020年中国柴油进口数量为119.17万吨，较2019年基本持平。

2014-2020年中国柴油进出口数量

资料来源：中国海关、智研咨询整理

    智研咨询发布的《2021-2027年中国柴油行业市场需求分析及投资发展研究报告》数据显示：2019年中国柴油出口金额为122.77亿美元，进口金额为6.94亿美元；2020年中国柴油出口金额为79.25亿美元，进口金额为4.29亿美元。

2014-2020年中国柴油进出口金额

资料来源：中国海关、智研咨询整理

    中国柴油主要出口至菲律宾、新加坡及中国香港，2020年中国柴油出口菲律宾419.49万吨，出口金额为17.16亿美元；出口至新加坡285.95万吨，出口金额为11.32亿美元；出口至中国香港282.56万吨，出口金额为11.08亿美元。

2020年中国柴油主要出口地区

资料来源：中国海关、智研咨询整理